Guide du débutant : comment couvrir votre portefeuille de cryptomonnaies

Les investisseurs en crypto peuvent employer un certain nombre de stratégies pour minimiser les risques associés à la participation à l’espace.

Un guide de couverture en crypto

De nombreuses crypto-monnaies ont atteint de nouveaux sommets historiques ces dernières semaines, tandis que les volumes de transactions ont grimpé en flèche tout au long de l’année. Les crypto l’espace connaît sa plus grande bull couru à ce jour, et bien que beaucoup pensent que le cycle pourrait se poursuivre pendant au moins quelques mois de plus, les mouvements futurs du marché sont impossibles à prédire.

Pendant les pics de marché, l’optimisme peut affecter la prise de décision rationnelle. Les investisseurs peuvent être tentés de doubler la mise avec l’effet de levier ou de négliger les stratégies de gestion des risques lorsque les prix augmentent, ce qui peut avoir des conséquences dramatiques en cas de ralentissement.

L’état d’esprit « HODL » de Crypto, qui préconise de conserver tous les investissements sans jamais vendre, n’est peut-être pas la stratégie optimale pour tout le monde. Pour ceux qui veulent réussir dans le crypto marché, il existe plusieurs stratégies éprouvées qui peuvent être utilisées pour couvrir les portefeuilles.

Moyenne des coûts en dollars

La façon la plus simple de gérer les risques sur le marché est peut-être de simplement prendre des bénéfices. Cependant, il y a un risque à vendre. Quitter le marché trop tôt pourrait signifier passer à côté d’énormes gains si les prix continuent de grimper. C’est là que la stratégie populaire du « Dollar Cost Average » (DCA) entre en jeu. Le DCA consiste à acheter ou vendre progressivement un actif plutôt que de déployer du capital en un seul achat ou de vendre l’intégralité de ses avoirs. Le DCA est particulièrement utile sur des marchés volatils comme crypto.

DCA aide à gérer l’incertitude de l’action des prix ; c’est utile pour décider quand vendre. Plutôt que d’essayer d’identifier le sommet de la bull marché, on peut simplement vendre par incréments à mesure que le marché augmente.

De nombreux traders qui réussissent mettent en œuvre la stratégie sous une forme ou une autre. Certains utilisent DCA pour acheter crypto avec une partie de leur salaire chaque mois, tandis que d’autres peuvent effectuer des achats quotidiens ou hebdomadaires. Les bourses centralisées comme Coinbase offrent des outils pour utiliser automatiquement une stratégie DCA.

Historiquement, crypto bear les marchés ont offert les meilleurs moments pour accumuler des actifs. Les marchés haussiers, quant à eux, ont offert les meilleurs moments pour vendre. Le DCA est donc mieux utilisé lorsque la nature cyclique du marché est prise en compte.

Agriculture de rendement et jalonnement

L’avènement de DeFi et stablecoins a offert aux investisseurs un moyen de générer un rendement sur leur portefeuille. Détenir une partie de ses avoirs en stablecoins offre un moyen de saisir les opportunités agricoles de rendement lucratives tout en réduisant l’exposition à la volatilité du marché. Les protocoles DeFi tels qu’Anchor et Curve Finance sont connus pour offrir des rendements à deux chiffres, tandis que les taux proposés dans d’autres les nouveaux pools de liquidités peuvent être considérablement plus élevés (les nouvelles exploitations à rendement sont également considérées comme plus risquées).

Jalonnement crypto jetons est une autre méthode efficace pour générer des revenus passifs. À mesure que le prix des actifs mis en jeu s’apprécie, les rendements augmentent également. Pendant ce temps, le jalonnement liquide à travers des projets tels que Lido Finance offre un moyen de gagner du rendement grâce à des jetons représentant des actifs mis en jeu. Si le prix de l’actif diminue, le jalonnement permet au détenteur de continuer à gagner des intérêts sur l’actif.

Analyse en chaîne et technique

Alors que le trading et l’analyse technique nécessitent un niveau de connaissances et de compétences, l’apprentissage des bases peut être utile pour ceux qui cherchent à obtenir un avantage sur le marché. Cela ne veut pas dire qu’il faut acheter des cours de trading coûteux ou passer du temps à faire des transactions à court terme. Cependant, il peut être utile de connaître quelques indicateurs clés tels que les moyennes mobiles pour éclairer les décisions telles que le moment où prendre des bénéfices.

De nombreux outils offrent également des moyens d’analyser l’activité en chaîne, comme l’accumulation des baleines et les taux de financement. D’autres types d’analyse technique incluent la recherche de la « juste valeur » des actifs. Il peut également être utile d’analyser l’image globale du marché d’un point de vue macro car de nombreux facteurs peuvent influencer le marché. Par exemple, avant cryptoLors de l’événement du jeudi noir, les craintes entourant le coronavirus ont indiqué que les marchés pourraient se préparer à une vente massive.

Stockage des actifs et couverture DeFi

L’un des aspects les plus importants de la protection crypto concerne le stockage. Il est crucial d’utiliser le bon type de portefeuille et de protéger les clés privées. Les portefeuilles froids tels que les portefeuilles matériels sont recommandés pour des portions importantes de fonds, tandis que les portefeuilles chauds tels que MetaMask ne sont généralement pas considérés comme le meilleur endroit pour stocker crypto.

Alors que les investisseurs verrouillent souvent des actifs tels que l’ETH dans des contrats intelligents pour tirer parti des opportunités DeFi, il existe des moyens de se protéger contre les piratages et autres risques. Des projets tels que Nexus Mutual, qui ressemble à une assurance pour DeFi, offrent des moyens de couvrir le risque sur crypto portefeuilles en vendant une couverture contre les hacks d’échange ou les bugs de contrat intelligent.

Construction du portefeuille

La construction de portefeuille est un autre aspect important de la gestion du risque. Choisir quels actifs acheter et à quelles quantités peut avoir un impact important sur le niveau de risque global d’un portefeuille. Il est important de considérer le montant investi dans crypto par rapport aux autres actifs et comptes d’épargne. De plus, choisir le bon crypto projets dans lesquels investir est un élément crucial de la gestion des risques. De même, pour ceux qui négocient des actifs, il est important de distinguer la proportion d’un portefeuille qui peut être activement utilisée pour le trading.

En règle générale, il convient de considérer la capitalisation boursière de chaque actif d’un portefeuille. Bien que les principales crypto-monnaies comme Bitcoin et Ethereum soient volatiles, elles sont considérées comme moins risquées que de nombreux projets à faible capitalisation car elles sont plus liquides et bénéficient de l’effet Lindy. Cependant, les projets avec des capitalisations boursières plus faibles peuvent également générer des rendements plus élevés. La construction du portefeuille dépend en fin de compte de l’appétit pour le risque, des objectifs financiers et des horizons temporels de chaque individu. Les données historiques montrent qu’investir dans des projets à plus grande capitalisation peut être rentable à long terme.

L’allocation de portefeuille concerne également différents types d’actifs. L’explosion du NFT de cette année a généré d’excellents rendements pour de nombreux collectionneurs qui ont participé au marché, mais les NFT sont moins liquides que la plupart des autres crypto jetons. Les NFT ne sont pas interchangeables, alors que des actifs comme Bitcoin et Ethereum se négocient presque au même prix sur chaque échange. Cela peut également rendre plus difficile la recherche d’un acheteur à un prix fixe lorsque l’intérêt pour le marché se tarit. Les NFT étant une technologie émergente dans un espace naissant, investir dans ceux-ci est toujours très risqué.

Options d’achat

Les options sont un type de contrat dérivé qui donne aux acheteurs la possibilité d’acheter ou de vendre un actif à un prix fixe. Pour ceux qui sont longtemps sur un crypto portefeuille, les options de vente peuvent être un moyen efficace de couvrir le risque. Les options de vente offrent le droit de vendre un actif à un prix déterminé dans un délai déterminé. Cela permet aux investisseurs de protéger leur portefeuille en prenant des positions courtes en cas de baisse du marché.

À l’inverse, les options d’achat offrent la possibilité d’acheter un actif à un prix déterminé dans le futur et constituent en fait un type de pari long. Si un investisseur prend des bénéfices tôt en cas de ralentissement, la détention d’options d’achat peut lui permettre de racheter à un certain prix s’il pense que le marché est susceptible de se redresser à l’avenir. Les options sont un produit complexe qui ne sont recommandés que pour les traders et les investisseurs avancés, mais elles peuvent générer des rendements lucratifs pour les utilisateurs.

En conclusion, crypto investir peut offrir des rendements énormes. Historiquement, crypto a offert un potentiel de hausse surdimensionné inégalé par aucun autre actif dans le monde. Fondamentalement, cependant, plus de récompenses potentielles s’accompagnent de plus de risques. L’utilisation de diverses stratégies de couverture peut aider à minimiser les risques et à augmenter les avantages offerts par l’espace.

Divulgation: Au moment de la rédaction, l’auteur de cette fonctionnalité possédait BTC, ETH et plusieurs autres crypto-monnaies.